Aerodrome là dự án mới trên Base nhưng đã nhận được nhiều sự chú ý khi dẫn đầu về TVL chỉ sau 24 tiếng ra mắt token AERO. Vậy lý do gì đã giúp Aerodrome vươn lên là dự án top 1 trên Base?
Aerodrome là gì?
Aerodrome là một ve(3,3) AMM DEX được fork trực tiếp từ Velodrome với mục tiêu trở thành thanh khoản chính trên Base. Trước đó, Velodrone đã thành công khi dẫn đầu hệ Optimism với hơn 300 triệu Total Value Lock (TVL). Aerodrone thừa hưởng những tính năng mới nhất từ Velodrome V2.
Aerodrome được ra mắt vào ngày 28 tháng 8 năm 2023 trên mạng BASE. Hiện tại, token $AERO đã được ra mắt và tiến hành quá trình phân bổ thưởng AERO cho các Liquidity Providers (gọi là Emission).
bên cạnh đó, Aerodrome Finance công bố chương trình khai thác thanh khoản với phần thưởng là token AERO của dự án. Ngoài ra, Aerodrome còn tuyên bố sẽ airdrop token veAERO cho những người nắm giữ token veVELO của Velodrome. Điều này dẫn đến việc một lượng lớn thanh khoản đổ vào dự án cũng là động lực giúp TVL trên Base tăng chóng mặt.
Đặc điểm nổi bật của Aerodrome
Mô hình hoạt động
- Giao thức được thiết kế để cho phép trao đổi token và tạo ra phí từ các trader bằng cách thu hút thanh khoản
- Sau mỗi Epoch, những người cung cấp thanh khoản (LP) nhận được token AERO thông qua cơ chế Emission dựa theo tỷ lệ với số phiếu trong các Liquidity Pool.
- Người tham gia có thể lock AERO để bỏ phiếu trong đợt epoch tiếp theo để trở thành người bỏ phiếu veAERO
- Người bỏ phiếu veAERO sẽ được thưởng cho các phiếu bầu của họ bằng 100% phí giao dịch của giao thức từ kỳ trước hoặc từ bất kỳ hoạt động incentive theo tỷ lệ với số lượng token đã khoá.
Tóm lại, người dùng có thể tham gia khoá token AERO để nhận veAERO sau đó tham gia các vòng voting pool để nhận rewards tương ứng theo lịch emission.
Cơ chế Rebase
Các chủ sở hữu veAERO sẽ nhận được 1 phần tỷ lệ thuận với lượng phát token $AERO và tỷ lệ giữa lượng $veAERO và tổng nguồn cung $AERO, giảm thiểu sự pha loãng trong quyền biểu quyết của $veAERO!
Số lượng rebase hàng tuần được tính bằng công thức sau:
rebase = weeklyEmissions × (1 – veAERO.totalSupply ÷ AERO.totalSupply)ˆ2 × 0.5
Công thức rebase này sẽ thưởng cho các chủ sở hữu $veAERO hơn khi tỷ lệ khóa giảm, khuyến khích những người khóa mới tham gia. Nguyên tắc cung cấp $veAERO không ảnh hưởng đến việc phân phát lượng phát token hàng tuần cho những người cung cấp thanh khoản.
Tổng quan về Tokenomics dự án
Thông tin cơ bản
Aerodrome Finance sử dụng hai loại token để quản lý tính năng và quản trị:
- AERO đóng vai trò native token
- veAERO: token có quyền vote pool và quản trị khi lock VELO
AERO Token Key Metric
- Token Name: AERO Token
- Ticker: AERO
- Blockchain: BASE
- Token Type: Utility
- Tổng cung: 500,000,000 AERO
- Cung lưu hành: 20,000,000 AERO
Token use case
Token AERO được sử dụng làm phần thưởng phân phối cho các nhà cung cấp thanh khoản thông qua lượng token được phát hành lưu thông (emission rate).
veAERO được sử dụng để quản trị, có được bằng cách lock token AERO, thời gian khóa càng lâu sẽ nhận được càng nhiều veAERO. Chủ sở hữu veAERO có thể bỏ phiếu về việc phân bổ lượng token AERO phát thải ở mỗi epoch và nhận về phần thưởng là phí giao dịch và các ưu đãi khác.
Đánh giá
Tại thời điểm viết bài, Aerodrome đã cho thấy sức hút của mình khi TVL lên đến 140 triệu USD sau 24h ra mắt đồng thời kéo lượng TVL toàn hệ Base lên 300 triệu USD.
Mặc cho những ưu điểm mô hình ve(3,3) đem lại thành công cho Velodrome thời gian trước tuy nhiên khi đối chiếu qua các thông số của token $VELO thời điểm phần nào có thể phản ánh ít nhiều về hành vi giá của $AERO trong tương lai khi cơ chế Emission khiến lượng lưu thông tăng dần theo thời gian. Không ngoại trừ kịch bản giá $AERO giảm đi, rewards bớt hấp dẫn trong thời gian tới cộng đồng chỉ farming và xả token ra ngoài khiến giá $AERO liên tục lao dốc.
Một điểm sáng cho đến hiện tại là Velodrome vẫn đang thực hiện tốt việc duy trì rewards và thu hút được người dùng khóa nhiều hơn xả $VELO. Vì thế chúng ta có thể kì vọng một kịch bản tương tự sẽ đến với $AERO trong trung hạn.
Tổng kết
Trên đây là những thông tin cơ bản về dự án Aerodrome trên Base.
Cùng theo dõi Coinmoi để cập nhật những tin tức thị trường, kiến thức đầu tư cũng như những bài review dự án chất lượng nhé!
(Coinmoi Tổng hợp).
